Lie Tse wollte die Lehre über das Tao verfeinern und weiter entwickeln. Das Tao besitzt eine ewige Existenz die selbst aus sich heraus entsteht. Es besitzt schöpferisches Potential das niemals erschaffen wurde sondern sich in ewiger Veränderung befindet jedoch unveränderlich ist.
 
Es wandert hin und her in den endlosen Raum ohne das es seine Grenze je erreichen würde. Die Schöpfung begann damit, dass es in der Ureinheit, Form, Kraft und Materie entstanden, jedoch nur potentiell, denn sie exisitierten noch nicht selbständig. Aus diesem chaotischen Zustand entstanden die Kräfte des Yin und des Yangs mit den fünf Elementen. Daraus entstehen wiederum Himmel und Erde, kosmische Kräfte und der Kosmos an sich.

Die Welt ist in ständiger Veränderung. Es kommen immer neue Formen zu stande und alte Formen hören auf zu existieren. Lie Tse erklärte, dass der Mensch aus einer Metamorphose verschiedener Tierarten enstand. Auch erklärte er, dass er sich nicht vorstellen könne, wie Raum und Zeit unendlich sein könnten.